Что такое девальвация и как защитить от неё свои сбережения

Рассказываем, что такое девальвация, и узнаём, что предпринять, чтобы не потерять накопления.

Некоторые экономические процессы происходят незаметно, а разобраться в их природе под силу далеко не каждому. Тем временем они могут привести не только к серьёзным изменениям в экономике на государственном уровне, но и отразиться на благосостоянии граждан. Один из таких процессов — девальвация. За этим непростым словом скрывается падение стоимости национальной валюты. Девальвация способна повлечь за собой негативные последствия и буквально обесценить сбережения граждан. Однако важно понимать, что девальвация — нормальный и естественный процесс для экономик большинства стран.

Сегодня выясняем, что такое девальвация, чем она грозит и что необходимо предпринять, чтобы сохранить свои сбережения в этой ситуации.

Что такое девальвация

Девальвация — это экономическая ситуация, при которой курс национальной валюты обесценивается по сравнению с курсами иностранных (прежде всего твёрдых) валют. К наиболее популярным твёрдым валютам относятся доллар США и евро. Также среди них британский фунт стерлингов, японская иена, швейцарский франк и китайский юань.

Валюты развивающихся стран часто сталкиваются с девальвацией, что приводит к снижению курса национальных валют по отношению к иностранным. В Узбекистан.е курс национальной валюты устанавливает Центральный банк, ориентируясь на рыночные котировки. Используя эти данные, Центральный банк решает, следует ли направлять политику на укрепление или ослабление национальной валюты: если нужно повысить её стоимость, банк может уменьшить её количество в обращении. Если нужно понизить стоимость, банк может увеличить количество валюты.

Не стоит путать девальвацию с дефолтом, деноминацией и инфляцией. Дефолт — это ситуация, при которой государство не может погасить долги по займу или проценты по нему.

Деноминация — это процесс смены номинала валюты. Например, если вместо тысячи старых сумов теперь используется один новый сум, но при этом стоимость товаров остаётся прежней, и курс валюты не падает.

Инфляция — это процесс, при котором снижается покупательская способность валюты из-за роста цен. То есть на единицу валюты становится возможным купить меньше товара, чем некоторое время назад.

Причины девальвации

Существует несколько причин девальвации. Основные из них — внутренняя экономическая политика государства и изменение внешнеторговой политики. Подробно перечислим причины этого процесса:

• экономические — падение доли экспорта при растущей доле импорта в структуре экономики; высокая инфляция, которая снижает курс национальной валюты; падение цен на ресурсы добывающей отрасли, продажа которых играет существенную роль в наполнении бюджета страны;
• внутриполитические — кризисные ситуации, которые вызваны резким изменением внутриполитической обстановки в стране, грозят оттоком иностранного капитала и падением интереса инвесторов к национальной валюте;
• внешнеполитические — конфликты с другими государствами, санкции, изменение политики международных организаций — Международного валютного фонда, Европейского банка развития и других.

Бывает и такое, что девальвация организована и проходит под контролем властей страны. Причины этого кроются в попытке стимулировать покупку отечественных товаров, а также придать импульс экономическому росту.

Виды девальвации

По видам экономисты разделяют девальвацию в зависимости от степени её публичности, а также контроля со стороны государства. По степени публичности девальвация может быть:

• открытой — в этом случае о девальвации официально объявляют правительство и ответственные государственные институты, снижение курса национальной валюты происходит единоразово за один день, а новый курс устанавливается государством;
• скрытой — при ней государство не анонсирует никаких мер по девальвации, курс национальной валюты постепенно снижается до планируемых значений, а цены растут.

Считается, что открытая девальвация оказывает более благоприятный эффект на экономику и способна стимулировать экономический рост, а также улучшить торговый баланс страны. В то же время скрытая девальвация может привести к существенному росту цен в стране и иссяканию финансовых резервов. При этом скрытая девальвация лучше стимулирует внутреннее производство, а также способствует превалированию экспорта над импортом.

В зависимости от контроля над процессом со стороны государственных институтов выделяют следующие два вида девальвации:

• контролируемая — означает, что Центральный банк страны держит ситуацию полностью под своим контролем, а процесс происходит согласно принятому плану действий;
• неконтролируемая — в этом случае финансовые институты государства не в состоянии влиять на процесс девальвации, и он развивается непредсказуемо.

Последствия девальвации

Девальвация может иметь как позитивные, так и негативные последствия для экономики государства. Среди позитивных могут быть следующие:

• рост дохода от реализации продукции на экспорт;
• сохранение резервов в золоте;
• рост внутреннего производства товаров;
• стимуляция покупки гражданами отечественных товаров, которые будут более доступными, чем подорожавшие импортные.

К негативным последствиям девальвации относят:

• уход иностранных инвесторов и сворачивание иностранных инвестиций, а также подрыв доверия к национальной валюте среди граждан;
• рост инфляции и падение покупательской способности;
• смещение фокуса потребителей в сторону приобретения отечественных товаров снижает конкуренцию, поскольку импортная продукция уходит с рынка;
• при неконтролируемом процессе девальвация способна привести к дефолту.

Как сохранить сбережения

Когда в стране происходит девальвация, первый вопрос, который встаёт перед гражданами: как сохранить сбережения? Сделать это можно, но стоит иметь в виду, что придётся действовать быстро, поскольку курс национальной валюты при девальвации может упасть очень резко. Поэтому принимать меры стоит ещё до того, как появятся первые признаки этого процесса. Выделим следующие варианты, как спасти сбережения:

• вложить в недвижимость — лучший вариант, поскольку цены на ликвидную недвижимость стабильно растут, а спрос на такие объекты есть всегда;
• приобрести иностранную валюту — лучше всего вложиться в наиболее стабильные валюты, например доллар США, евро, фунт стерлингов и швейцарский франк. В последние годы надёжностью также отличается китайский юань;
• купить ценные бумаги — это не гарантирует доходность, но при умелом управлении способно как минимум сохранить стартовую сумму;
• совершить покупку дорогостоящих товаров — автомобилей, крупной техники, предметов роскоши. Цены на эти товары при девальвации поднимутся в первую очередь, так как они по большей части импортируются из-за рубежа.

Если не хотите рисковать и вкладываться, обратите внимание на банковские вклады. В случае форс-мажора в Узбекистане гарантируется возмещение всей суммы вложенных денег. А ещё с помощью вклада можно увеличить свои сбережения — по самым лучшим предложениям на рынке сегодня можно получить доходность в размере около 25% годовых.